Helios cède la moitié de ses parts dans Equity Bank au norvégien Norfund
Le capital-investisseur panafricain Helios va céder la moitié des parts qu’il détient dans le kényan Equity Bank, soit 12,22 % du capital de cet établissement, au fonds d’investissement public norvégien Norfund (dédié aux pays en développement).
Equity Bank compte plus de 9 millions de clients. © CIAT/Flickr
Publié le 16 janvier 2015 Lecture : 2 minutes.
Helios Investment partners, le capital-investisseur fondé et dirigé par les Nigérians Tope Lawani et Babatunde Soyoye, va enfin pouvoir réduire sa participation dans Equity Bank, à défaut de pouvoir sortir complètement du capital de la banque kényane.
La société d’investissement, qui a acquis environ 24,5 % d’Equity Bank pour 178,7 millions de dollars en 2007, va en céder la moitié (12,223 %) au véhicule d’investissement norvégien Norfininvest AS. Ce dernier est détenu par le fonds d’investissement public norvégien Norfund (dédié aux pays en développement) et par sa filiale Norfinance AS, consacrée aux investissements dans les banques et les institutions financières en Afrique.
En quête d’un repreneur
Le montant de la transaction, qui implique la cession de 452,9 millions d’actions selon l’agence PDFs, n’a pas été rendu public. Pour rappel, à la Bourse de Nairobi, les actions Equity Bank s’échangeaient aujourd’hui à 51,5 shillings kényans (0,56 dollar).
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Helios a tenté, pendant plus d’un an, de trouver preneur pour sa participation dans Equity Bank, sans beaucoup de réussite en raison notamment du prix demandé : 500 millions de dollars, soit une plus value d’environ 320 millions de dollars sur l’investissement initial. Cet appétit s’explique en grande partie par la forte croissance enregistrées ces dernières années par le groupe bancaire kényan.
Croissance
En dix ans, Equity Bank, l’un des pionniers de l’agency banking [technique de commercialisation via des agents externes] en Afrique, a agressivement ciblé les populations non-bancarisées et vu le nombre de ses clients passer de 410 000 à plus de 9 millions.
Le groupe bancaire, également présent au Rwanda, au Soudan du Sud, en Tanzanie et en Ouganda, a vu son total de bilan croitre de 78,879 milliards de shillings en 2008 à 339,442 milliards de shillings (environ 3,75 milliards de dollars) fin septembre 2014
Son bénéfice net sur les neufs premiers mois de l’année dernière a atteint 15,859 milliards de shillings (175 millions de dollars), en hausse de 25,7 % par rapport à septembre 2013.
>>>>> Pour en savoir plus sur le modèle et le succès d’Equity Bank, découvrez cette interview exclusive de James Mwangi, son patron.
Expertise
Norfund, le nouvel actionnaire d’Equity Bank, dispose de bureaux à Nairobi (Kenya), à Johannesburg (Afrique du Sud) et à Maputo (Mozambique). En 2013, le fonds a réalisé environ 310 millions de dollars d’investissements, dont 43 % en Afrique. Sur le continent, Norfund compte des participations directes ou indirectes dans plus de 70 projets.
» Norfund et Norfinance partagent les valeurs d’Equity Bank : la promotion de l’inclusion financière et une gouvernance d’entreprise forte. Nous sommes fiers d’avoir joué un rôle dans la croissance et le succès de la banque et nous nous réjouissons de continuer à participer aux prochaines phases du développement d’Equity Bank », a déclaré Babatunde Soyoye, directeur général d’Helios, dans un communiqué.
Pour sa part, James Mwangi, PDG d’Equity Bank s’est réjouit de l’arrivée de « deux partenaires internationaux solides qui apportent des ressources substantielles ainsi qu’une expertise inestimable pour accélérer la croissance de notre entreprise. Cette transaction, qui est aujourd’hui la plus importante de ce type en Afrique subsaharienne, participe à la diversification du capital d’Equity, ce qui est important pour le groupe ».
